深天马A107亿并购关联企业

深天马A

107亿并购关联企业

深天马A昨晚发布重大资产重组预案,拟以100.72亿元购买厦门天马100%股权、6.13亿元购买天马有机发光60%股权,同时募集配套资金。重组完成后,上市公司中高端显示产品产能有望迅速提升。

重组预案显示,深天马A拟以非公开发行方式向金财产业、中航国际、中航国际深圳、中航国际厦门购买厦门天马100%股权,向上海工投、张江集团购买天马有机发光60%股权,发行价格均为17.23元/股。其中,厦门天马100%股份估值为100.72亿元,天马有机发光60%股份估值为6.13亿元,合计106.85亿元,由此公司预计约发行6.2亿股股份。

与此同时,深天马A拟向不超过10名特定投资者非公开发行股份,募资总额不超过19亿元,用于厦门天马第6代低温多晶硅(LTPS)TFT-LCD 及彩色滤光片(CF)生产线建设项目,发行价格不低于17.23元/股。

本次交易完成后,深天马A将直接持有厦门天马100%股权,直接持有天马有机发光60%股权,并通过上海天马持有天马有机发光40%股权。

由于交易对方中航国际为深天马A的实际控制人,中航国际深圳为中航国际的全资子公司,中航国际厦门为深天马A控股股东中航国际控股的全资子公司,本次交易构成关联交易。交易完成后,预计中航国际直接、间接将合计持有深天马A6.6亿股,持股比例不低于31.01%,仍为上市公司实际控制人,因此不构成重组上市。

资料显示,厦门天马成立于2011年,目前注册资本88亿元,中航国际深圳为其控股股东,最终控制人为国务院国资委。厦门天马主要产品为LTPS显示面板及模组,产品主要应用于智能手机、平板电脑等移动智能终端产品,现拥有一条第5.5代和一条第6代LTPS TFT-LCD生产线。天马有机发光成立于2013年,注册资本10亿元,上海天马、上海工投分别持有其40%股权,张江集团持有20%股权。天马有机发光的主要产品为中小尺寸AMOLED显示面板及模组,产品主要应用于中高端智能手机等移动智能终端市场,未来还将进一步拓展智能穿戴、VR/AR、高端车载等应用领域。

记者注意到,虽然厦门天马营收高,但扣非后净利润却不多。该公司2016年前9月实现营业收入51.56亿元,净利润3.54亿元,扣非后为8960.13万元。而目前天马有机发光正处于产能、良率爬坡阶段,净利润亏损。

深天马A表示,公司与两家标的主营业务均为中小尺寸显示业务,本次交易将进一步完善公司产线布局、大幅扩充产能、提升资源整合能力。交易完成后,公司中高端显示产品的产能将得到快速提升。