消费大数据助力选股

如今一些代表新经济的企业开始向社会提供经济数据,从宏观角度说,这些数据有助于量化新经济给GDP带来的贡献;从微观角度讲,它们可以帮助证券行业研究员预测未来,甚至可以成为量化投资中的重要因子,直接为投资者带来“真金白银”。

京东金融日前推出两款产品服务证券业:大数据消费指数及量化策略开发平台。京东金融证券大数据平台负责人黄勃南说,在最新一期国家统计局的数据中,线上消费占GDP的比重已经达到10%。国家统计局目前还没有发布详细的线上数据,大数据消费指数是对国家统计局数据的补充。这套指数包含家用电器、计算机、手机数码、食品饮料、酒类、服装鞋包、家居家装、珠宝首饰、母婴保健、办公设备、运动户外及个护化妆等12个大消费类行业的价格指数和销售指数,主要应用于证券投资行业。黄勃南称,“我们的目标就是要选出每个月最强的行业。”据了解,京东金融已与彭博达成合作,每个月公布指数,其中家用电器、个护化妆、服装鞋包三个品类指数是免费公布。

中信证券全球首席经济学家彭文生认为,目前不少宏观研究数据存在两个问题:一是数据并非是实际交易数据,而来源于抽样调查,很多消费行为,特别是中小企业的数据很难做到实时统计;二是实时交易发生后要花费相当长的时间统计。所以对于经济分析而言,数据的实时性和可靠性尤为重要,大数据可以让投资者更好地预测未来,宏观经济分析师和相关的行业分析师需要多学习大数据方面的知识。

“现在大数据在非上市公司或者产业研究上有非常多的应用,比如说预测票房、预测游戏、预测流水等。”中信建投通信行业首席分析师武超则表示,未来一两年,科技数据在产业研究的方向上,会给我们更多更好的闭环,能更加客观评价产业带来的变化。

对于量化策略开发平台,京东金融量化平台产品负责人高一普称,量化投资是通过数学统计的方法,进行模型化的投资策略,不依靠人的主观判断,做量化策略,数据非常重要,在这方面我们为开发者节省了大量时间。量化平台的核心功能包括立体回测,就是将数据输入模型当中,看是否有效。这样做还不够,需要将市场实时数据输入到我们的模型当中,验证策略的有效性。京东金融自身的大数据消费指数以及数据平台的指数产品能为量化平台提供量化因子,为策略开发者提供更多策略选择。以量化能力着称的富善投资总经理林成栋表示,去年以来股市波动幅度较大,对于投资机构而言,这样的市场是最好的试金石,量化投资将提升投资的科学性和研究效率。

“在当前的震荡市中,量化投资的优势已经完全体现出来。”钱景财富CEO赵荣春说,一个震荡加剧或者波动率很大的市场,对投资人的心理产生极大煎熬。而量化投资的特点是在投资过程中排除人的情绪因素,在大起大落的市场中保持冷静;同时,能够严格根据数量化模型,建立符合投资目标的优化投资组合。