内地企业扎堆赴港上市

仅昨日就有4家内地企业发布招股书

临近年底,内地企业再度在港掀起一轮上市高潮。仅昨日一天,就有华鼎集团、西王糖业、奕达国际及中国香精香料四家公司发布了招股书,合计集资20亿港元左右,这种扎堆上市的情形在以往并不多见。

作为中国内地最大的丝绸生产及出口商,浙江华鼎集团此次其实是卷土重来。此前该公司预计的上市时间是在本月初,但因为初步确定的招股价范围未达到公司管理层的心理预期,公司的正式挂牌时间最终推迟到了本月中旬。

华鼎集团行政总裁丁雄尔本周在港推介时表示,此次招股决定是在公司与保荐人法国巴黎百富勤重新评估公司价值之后作出的。

按照最新的计划,华鼎集团将发行5亿股新股,其中90％为国际配售,10％在港公开发售,招股价区间为1.8-2.2港元,最多可集资11亿港元,而集资净额则为9.37亿港元。据悉,华鼎与欧美国际时装品牌、连锁零售商以及百货公司均有业务往来,并且在内地生产和销售5个服装品牌。

主要从事电子产品制造的奕达国际昨日宣布以每股1.6-2.3港元发行2.4亿股,最多集资5.52亿港元,其中1.05亿港元用于在苏州购买土地及兴建厂房,5300万港元在深圳开设新厂房,2.6亿用作资本开支。奕达的主要产品包括硬碟控制器、主机板及手机LCD控制板。公司此次上市的保荐人为荷兰洛希尔。

结晶葡萄糖生产商西王糖业计划9日在港挂牌。该公司拟以1.7-2.05港元的价格发行2.8亿股,最大集资额为5.74亿港元。如果以2005年预测每股收益计算,公司此次招股的市盈率约为7.08至8.54倍。

还有一家规模相对较小的公司是香精和香料生产商中国香精香料有限公司。该公司计划发行1亿股,招股价为1-1.2港元,为今年预测每股收益的7.1-8.6倍,最大集资额为1.2亿港元。

江南金融研究所分析师曾轶舒表示,近来内地企业纷纷来港上市,主要原因有两个:一是内地已停发新股多时；二是香港市场行情近期有所转暖。

除了昨日开始招股的这四家公司之外,近期还有包括东风汽车、敏实集团及百盛集团等内地相关企业在港上市。

东风汽车招股价定在每股1.60港元,为公司2005财年每股收益预期的9.1倍,位于1.45-1.85港元价格指导区间的中段。机构配售部分获得7倍超额认购,但香港散户投资者对其IPO的反应不及机构投资者,10%面向散户的发售仅获2.5倍超额认购。

此外,将于今日在港挂牌的中国第三大汽车配件制造企业敏实集团已将招股价定在2.25港元,位于1.98-2.56港元指导区间的中段。公司公开招股和机构配售部分都获得了约8倍超额认购。敏实集团共发行了2亿股股份,集资4.50亿港元,市盈率约9.8倍。

而昨日首日上市的内地零售企业百盛集团更是得到市场的热烈追捧。这家在内地26座城市运营百货店和品牌商店的零售企业昨日收盘飙升24％,至12.15港元,远远超过了9.80港元的招股价。这样的表现令前期上市的建设银行等股票都黯然失色。百盛集团隶属马来西亚金狮集团旗下零售子公司Lion Diversified Holdings。