“执行”成为2016年证券期货监管关键词

依法依规严格执行成为落实监管的关键

2016年证券期货监管将体现在监管制度规则执行的强化和各细分领域的监管体系的建立健全。1月16日，在2016年全国证券期货监管工作会议上，证监会主席肖钢就2016年证券期货市场监管工作进行了全面阐释。

肖钢强调，2016年将继续强化监管。强调要把监管制度规则立起来、严起来，重视事中事后监管，强化制度规则执行，强化一线监管，提高监管有效性，加强对投资者适当性管理和开户审查的监管，建立健全上市公司信息披露制度规则体系，发挥好多部门联合惩戒机制积极作用。

“在建立健全证券期货市场监管法规体系的基础上，依法依规严格执行就成为落实监管的关键。”上海股份制与证券研究会股份制企业专业委员会主任曹俊在接受《证券日报》记者采访时表示，监管方式由事前审批向事中事后监管转变，将强化社会监督、信用管理及责任追溯机制，以此提高监管效率。

《证券日报》记者了解到，在2015年监管工作就不断加强事中事后监管，如进一步优化监管体系职能分层，发布派出机构监管职责规定，探索建立证券期货经营机构事中事后监管新机制。稳步推进中央监管信息平台建设，中央数据库数据集中取得阶段性进展，研究起草证券期货市场程序化交易管理办法。

同时，2015年不断推进上市公司分行业信息披露，实施上市公司分行业监管试点。对债券违约、破产重整等风险公司实施差异化监管。修订年度报告披露准则，优化信息披露监管制度。将上市公司并购重组信息预案披露全面纳入直通车范围。完善立案信息即时披露机制。稳妥有序实施新退市制度，对上市公司累计采取通报批评、公开谴责等纪律处分措施119次、433人次，累计采取行政监管措施281家次，立案稽查80家次。健全非上市公众公司监管体系，加强行政监管、自律监管和稽查执法的衔接，加强对全国股转系统的监管。

另外，2015年监管工作注重建立健全公司债券信息披露监管体系。完善了债券市场风险防控机制，制定公司债券违约风险监测与处置规程。加强公司债券资信评级、承销、受托管理等环节的监管，组织开展对49家证券公司和7家资信评级机构现场检查。深入排查私募债风险，首次完成对105家公司债券发行人的现场检查，对4家发行人及1家中介机构采取行政监管措施，对11家发行人及3家中介机构采取日常监管措施。此外，强化资本市场财务信息披露监管，稳步推进内部控制规范实施。加强对证券服务中介机构的监督检查，对51家次会计师事务所和资产评估机构、137人次执业人员采取行政监管措施。

“监管对象涵盖了证券市场所有参与主体，即投资人、发行人和中介机构，并以问题导向确定了监管重点，实现了监管全覆盖。”曹俊称。

肖钢表示，2016年将加强对投资者适当性管理和开户审查的监管，确保客户身份信息的真实性。加强证券期货账户管理，严格落实账户实名制，坚决查处各类转借账户以及开立虚拟账户、子母账户和“拖拉机”账户等违规使用账户的行为，坚决取缔各类非法证券期货业务。加强对证券基金期货经营机构信息系统外部接入的管理，确保交易指令必须在公司自主控制的系统内全程处理，其他任何主体不得对交易指令进行发起、接收、转发、修改、落地保存或截留。