青岛证监局召开2016年辖区证券期货监管工作会议

3月2日，青岛证监局召开辖区证券期货监管工作会议，贯彻落实全国证券期货监管工作部署，总结2015年青岛辖区资本市场监管工作和发展成效，分析市场异常波动带来的启示，部署2016年重点工作。会上，青岛证监局局长安青松作了题为《强化风险意识恪守监管本位促进青岛资本市场稳定健康发展》的主题报告。

安青松表示，2015年青岛资本市场取得积极成效：证券期货业规模质量稳步提升，财富管理规模总额为2729.87亿元，同比增长46%；股权投资基金和私募市场发展提速，登记备案的私募基金147家，较年初增长268%，管理规模达到168.15亿元，较年初增长151%；新三板挂牌融资取得突破性进展，挂牌家数由12家增长至57家，增长率高达375%，融资额由0.84亿元增长至6.55亿元，增长率高达680%；上市公司结构发生积极变化，开展并购重组交易30起，交易总金额210.31亿元，结构由传统制造业为主，逐步向“互联网+工业”、智能制造、智能服务、金融、传媒等新兴产业转型，成为引领区域经济实施创新驱动发展战略的排头兵；投资者教育和保护工作取得积极成效；辖区监管转型工作取得实质性进展。

安青松强调，当前行业上下在深刻总结反思去年的股市异常波动，思所以然，提高对资本市场发展规律的认识。第一，现代金融的核心功能是风险管理。一个健康有效的金融市场是通过识别风险、分散风险和防范风险三足鼎立的框架来实现资源有效的配置。结合我国实际建立风险导向的监管机制，健全资本市场风险管理体系，统筹监管系统重要经营机构、基础设施和内生外溢风险，应当成为资本市场改革重点之一。第二，资本市场健康发展的基础是实体经济。没有不破灭的泡沫，这是数百年资本市场发展历史上屡试不爽的铁律。必须把培养有核心竞争力的优秀企业作为发展资本市场的中心任务。第三，资本市场创新必须服务实体经济。应当鼓励掌握金融核心技术的投资银行，为着解决实体经济的实际问题，提出促进创新驱动发展的金融创新方案。第四，市值管理的要义是创新驱动发展。并购重组是实现创新驱动发展的“船”和“桥”，不是市值管理的不二法门；“增持和回购”是在市场异常波动时校正估值偏差提振市场信心的临时性工具，也不是市值管理的重要手段。第五，多层次市场和投资者适当性是风险管理的基石。多层次市场既然要满足不同企业融资需求，就必须有严格投资者适当性管理，使投资预期收益与风险承受能力相适应，防止因为风险错配而影响到市场的稳定性。

会议提出，2016年青岛证监局将围绕服务实体经济的中心任务，积极推动区域多层次资本市场建设，促进区域经济加快实施创新驱动发展战略。重点做好以下9个方面工作：一是健全风险监测、识别、防控体系，督导辖区机构提升风险管理水平。二是完善区域直接融资体系，提升服务实体经济的能力。三是促进市场主体加强投资者保护和诚信建设工作。四是推动上市公司规范运作创新发展。五是规范发展股权投资基金和私募市场。六是促进辖区新三板公司规范发展。七是协调支持健全证券服务业态，促进财富管理中心建设。八是积极配合政府有关部门打击非法证券期货经营活动。九是完善综合监管体系建设，坚决守住不发生区域性证券风险的底线。

全体会议后，分别召开了私募基金机构、证券期货机构、股转系统挂牌公司3个监管座谈会，探讨各行业发展中的主要问题和下一步的监管理念、机制与路径。