天通股份发两公告被追问

高溢价收购+设立半导体研究院

并购标的评估增值率高达1338.25%、交易对方成立还不到一个月、拟共建的半导体研究院与公司现有业务关联性如何……11月30日,天通股份的对外投资、签订战略合作框架协议等公告一发布,就引起了上交所的关注,并迅速向公司发出问询函,要求核实并补充披露相关情况。

根据天通股份的对外投资公告,全资子公司天通吉成拟收购新天力67%股权,交易价格13132万元。新天力2016年度和2017年1至8月的净利润分别为396.52万元和660.67万元。交易对方承诺,新天力2017年至2019年度实现的净利润分别不低于1800万元、3000万元和4000万元。

上交所事后监管发现,天通股份这一对外投资事项疑点较多。除业绩承诺是否合理外,新天力截至今年8月底的净资产仅有约1500万元,其采用基础资产法的评估值为5593.30万元,采用收益法的评估值为2.16亿元,最终公司确定采用收益法评估结果,评估增值率为1338.25%。另外,交易对方日照潇湘新材料科技合伙企业持有新天力47.38%股权,为第一大股东。而公告显示,日照潇湘成立日期为11月6日,距公司公告此次收购还不到一个月,也引起交易所关注。

宣布收购新天力当天,天通股份还发布了与海宁鹃湖国际科技城管理委员会签署的《合作框架协议》。根据协议,双方拟在海宁鹃湖国际科技城启动区块建设公司泛半导体材料与设备技术研究院,总体投入不少于2亿元。对此,上交所要求天通股份说明泛半导体是否与公司现有业务具有关联性,以及现有的泛半导体研究院的基本情况,包括现有的人员构成、是否具备相关的技术及人才储备和经验积累、是否已有相关的研究成果。

此外,根据天通股份公告,(项目)投产运营五年内,其土地及建筑物将由公司以合理的价格回购。上交所因此要求公司补充披露拟投产的具体项目,以及与泛半导体研究院之间的运营关系。